Ativos por impostos diferidos prejuizos fiscais

Exemplo de imposto diferido

A IAS 12 Impostos sobre o Rendimento implementa o chamado “método do balanço global” de contabilização dos impostos sobre o rendimento que reconhece tanto as consequências fiscais correntes das transacções e acontecimentos como as consequências fiscais futuras da futura recuperação ou liquidação do valor contabilístico dos activos e passivos de uma entidade. As diferenças entre o valor contabilístico e a base fiscal dos activos e passivos, e as perdas e créditos fiscais transitados, são reconhecidas, com excepções limitadas, como passivos fiscais diferidos ou activos fiscais diferidos, estando estes últimos também sujeitos a um teste de “lucros prováveis”.

As diferenças temporárias que resultarão em montantes dedutíveis na determinação do lucro tributável (perda fiscal) de períodos futuros, quando o valor contabilístico do activo ou passivo for recuperado ou liquidado

O imposto corrente para os períodos correntes e anteriores é reconhecido como um passivo na medida em que ainda não tenha sido liquidado, e como um activo na medida em que os montantes já pagos excedam o montante devido. [IAS 12.12] O benefício de um prejuízo fiscal que pode ser reportado para recuperar o imposto corrente de um período anterior é reconhecido como um activo. [NIC 12.13]

Teste de imparidade para activos por impostos diferidos

Eventos externos – por exemplo, uma catástrofe natural, um evento geopolítico ou uma pandemia – podem causar incerteza económica e desafios sem precedentes que afectam negativamente as operações das empresas. Para ajudar as empresas, os governos podem introduzir medidas específicas. Tanto a incerteza económica como as medidas do governo podem afectar as projecções de lucros tributáveis futuros de uma empresa.

Ao abrigo da IAS 12 Impostos sobre o Rendimento, um activo fiscal diferido é reconhecido para diferenças temporárias dedutíveis e perdas fiscais não utilizadas (créditos fiscais) reportadas, na medida em que seja provável que lucros tributáveis futuros estejam disponíveis. [IAS 12.24, 34]

O montante dos lucros tributáveis futuros a utilizar na avaliação da recuperabilidade de um activo fiscal diferido não é o resultado final da declaração fiscal de uma empresa. Para determinar se haverá lucros tributáveis futuros, uma empresa considera primeiro a disponibilidade de diferenças temporárias tributáveis qualificadas, e depois a probabilidade de outros lucros tributáveis futuros e oportunidades de planeamento fiscal. Por outras palavras, se uma empresa for deficitária, ainda pode reconhecer um activo fiscal diferido se tiver diferenças temporárias tributáveis qualificadas suficientes para satisfazer o teste de reconhecimento. [IAS 12.28-29, IU 05-14].

Impostos diferidos ifrs

As entidades que têm perdas fiscais são susceptíveis de se encontrarem numa posição em que têm de considerar se devem reconhecer um activo fiscal diferido por essas perdas nas suas demonstrações financeiras. Esta decisão é normalmente controversa. Nas actuais condições económicas, pode estar sujeita a ainda mais escrutínio por parte dos auditores.  Este artigo apresenta uma breve recapitulação das considerações-chave que são relevantes para determinar se um activo por impostos diferidos pode ou não ser reconhecido.

O imposto diferido é uma medida contabilística que reflecte as consequências fiscais futuras da recuperação ou liquidação dos valores contabilísticos dos activos e passivos de uma entidade. Um item específico que é tido em conta neste saldo é o efeito das perdas fiscais que uma entidade transporta.

O reconhecimento de activos fiscais diferidos por perdas fiscais é normalmente uma questão controversa. É provável que seja sujeito a um escrutínio ainda maior nas condições actuais. Este artigo apresenta uma recapitulação das considerações-chave que são relevantes para determinar se um activo por impostos diferidos pode ou não ser reconhecido por perdas fiscais.

Balanço de activos fiscais diferidos

Definição de Perdas Operacionais Líquidas: Quando uma empresa perde dinheiro num período de reporte financeiro (ou seja, regista rendimentos negativos antes de impostos), acumula “Perdas Operacionais Líquidas” que pode utilizar para reduzir o seu Rendimento Tributável em períodos futuros; estas Perdas Operacionais Líquidas podem também ter valor para potenciais adquirentes em negócios de F&A.

Por exemplo, talvez a empresa tenha recebido um serviço ou produto e listado a despesa devido ao princípio da contabilidade de exercício, mas a empresa está a atrasar o pagamento em dinheiro até à data de vencimento na factura.

Por outro lado, é muito mais provável que um arranque de uma tecnologia ou biotecnologia de alto crescimento acarrete perdas operacionais líquidas significativas porque estas empresas tendem a perder dinheiro durante anos ou décadas antes de se tornarem rentáveis.

1) Um enorme saldo de perdas líquidas de exploração significa que a empresa pode não pagar impostos em dinheiro durante muitos anos no futuro. Isto afectará o seu modelo de 3 declarações, modelo DCF, e métricas específicas como Unlevered Free Cash Flow. Há um exemplo na nossa avaliação Uber.

2) Também, ao calcular o Valor da Empresa, terá de incluir as Perdas Operacionais Líquidas como Activo Não Operacional, tipicamente subtraindo o Saldo NOL * Taxa de Imposto juntamente com os outros itens que subtrai no cálculo, tais como Dinheiro e Investimentos.